欧易

欧易(OKX)

国内用户最喜爱的合约交易所

火币

火币(HTX )

全球知名的比特币交易所

币安

币安(Binance)

全球用户最多的交易所

IPO周报⑲|A股上周“审6过6”,紫燕食品过会;13家企业迎上会,箭牌家居拟募资18亿

2022-11-25 19:26:39 625

摘要:上周(7月4日-7月10日),沪深两市及北交所共有6家企业首发上会,均获得通过,其中沪深两市5家、北交所1家。据红星资本局统计,截至上周,2022年沪深两市已有210家企业首发成功过会,15家企业上会被否,5家企业被暂缓表决,IPO通过率为...

上周(7月4日-7月10日),沪深两市及北交所共有6家企业首发上会,均获得通过,其中沪深两市5家、北交所1家。

据红星资本局统计,截至上周,2022年沪深两市已有210家企业首发成功过会,15家企业上会被否,5家企业被暂缓表决,IPO通过率为91.30%;北交所共有27家企业首发过会,7家被暂缓表决,IPO通过率为79.41%。

同时,上周共9家企业终止审核,有10家企业拿到了上市批文。而拟上市公司受理方面,在经历了井喷式增长的两周之后,沪深两市及北交所上周均未受理新的IPO申请。

本周(7月11日-7月17日),沪深两市及北交所将有13家企业首发上会,有7只新股开启申购。

(一)

6家企业上周首发过会

紫燕食品持续盈利能力被追问

上周,沪深两市及北交所共有6家企业首发上会获得通过,其中主板3家、创业板2家、北交所1家。广发证券斩获其中的两单。

主板方面,联合水务、紫燕食品、圣晖集成3家企业成功过会。

联合水务是一家综合性全方位的水务公司。其拟募资4.9亿元,保荐机构为华泰联合证券。发审委现场问询主要关注了联合水务业务获取、毛利率、负债三方面问题,要求说明业务获取方式是否合法合规,是否存在商业贿赂或其他利益输送情形;说明自主投资运营项目与委托运营项目毛利率存在差异的原因及合理性,部分供水或污水处理项目毛利率高于同类项目毛利率的合理性和可持续性;采用5年期长期借款利率作为预计负债折现率的合理性等问题。(详情请猛戳:《联合水务实控人一家为澳大利亚国籍,曾滥用市场支配地位被罚没550万》

紫燕食品是国内规模化的卤制食品生产企业,主营业务为卤制食品的研发、生产和销售。其拟募资8亿元,保荐机构为广发证券。发审委现场问询主要关注了紫燕食品的经销商、业绩下滑、财务数据三方面问题,要求说明前员工经销商的注册资金来源、经销权转让是否公允,经销商合法合规经营风险是否由紫燕食品承担;说明业绩下滑影响因素是否已经消除或正在消除,是否对持续盈利能力构成重大不利影响;说明对各类返利金额结果验证的测试过程、异常情况及原因,会员充值是否存在异常情况及合理原因等问题。(详情请猛戳:《又一卤味巨头要上市,夫妻肺片去年卖了8亿,撑起3成营收》

圣晖集成是为先进制造业提供洁净室系统集成工程整体解决方案的一站式专业服务商。其拟募资4.85亿元,保荐机构为东吴证券。发审委现场问询主要关注了圣晖集成实际控制人、境外收入、毛利率三方面问题,要求说明认定公司不存在实际控制人是否符合实际情况,是否存在通过认定无实际控制人规避同业竞争相关规定的情况;说明2021年境外市场新增订单大幅下滑的原因及合理性,境外业务收入是否稳定可持续;说明报告期内毛利率高于同行业可比公司、同行业公司毛利率明显下滑而圣晖集成基本稳定的原因及合理性等问题。

创业板方面,长龙新材、光大同创2家企业首发过会。

长龙新材是国家级专精特新“小巨人”企业,主要从事以非金属复合材料的性能研究、工艺结构设计和应用技术为核心的军用车辆配套装备的研发、设计、生产和销售业务。其拟募资6.82亿元,保荐机构为广发证券。上市委现场问询主要关注了长龙新材收入确认、募投项目、内控制度三方面问题。根据申报材料,长龙新材实际控制人曾经在报告期外因行贿受到刑事处罚。报告期内,钱廷欣在刑期届满后五年内担任长龙新材董事和采购部经理。关联企业华跃长龙与长龙新材实际控制人及其亲属存在频繁、大额资金往来。同时,长龙新材存在管理层变动频繁、劳务用工不规范等问题。上市委要求长龙新材说明公司内控制度是否健全并有效实施。过会之后,长龙新材还需进一步说明因报告期内未定型收入和以暂定价格确认收入占比较大,未来产品定型和最终价格确定可能对经营成果造成不利影响的风险;工序外协安排占比较高对长龙新材自主生产能力和募投项目实施的不利影响。

光大同创主要经营消费电子防护性及功能性产品,广泛应用于个人电脑、智能手机、智能穿戴设备等消费电子产品及其组件。其拟募资8.51亿元,保荐机构为东方证券。上市委现场问询主要关注了光大同创毛利率下滑、大客户依赖两方面问题。报告期各期,光大同创功能性产品毛利率分别为65.63%、47.59%、36.38%,持续下降且幅度较大,上市委要求说明功能性产品毛利率是否存在继续下降的风险及应对措施;光大同创对第一大客户联想集团的销售收入占比分别为39.35%、39.70%、46.04%,上市委要求说明对联想集团是否存在重大依赖,对持续经营是否构成重大不利影响。(详情请猛戳:《光大同创毛利率大跳水,有供应商成立当年就跻身前五引质疑》

北交所方面,天铭科技成功过会。

天铭科技主要从事绞盘、电动踏板等汽车越野改装件的设计、研发、生产和销售。其拟募资1.90亿元,保荐机构为财通证券。2016年,天铭科技在新三板挂牌;2022年1月5日,公司被认定为浙江省“专精特新”中小企业。今年3月31日,天铭科技在北交所公开发行并上市的申请获受理;7月6日,仅用时98天,天铭科技顺利过会。

(二)

9家企业终止审核、注册

传神语联科创板撤单新三板复牌,市值蒸发超六成

上周,共有传神语联、美庐生物、莱恩精工等9家企业的IPO申请被终止审核,原因均为发行人或保荐机构主动撤回申报材料,包括主板1家、科创板1家、创业板5家、北交所2家。海通证券参与了2家。

其中,上交所官网7月5日披露的信息显示,传神语联因发行人撤回发行上市申请和保荐人申港证券撤销保荐,上交所决定终止对传神语联在科创板发行上市的审核。

截至目前,传神语联仍在新三板挂牌,代码为“835737”。对于撤回发行上市申请,传神语联在公告中称,“公司根据自身业务发展情况拟调整上市融资计划,董事会经审慎研究,决定向上海证券交易所申请撤回首次公开发行股票并在科创板上市申请文件。”

据招股书介绍,传神语联基于自主研发的语联网平台,为全球用户提供包括笔译、口译、影视文化译制及翻译技术和解决方案等多种形式的语言服务解决方案以及服务,并收取相应的费用。其语联网平台已经聚集近百万人工译员和近百个优质机器翻译引擎,服务近2000家大客户、上万家中小客户,具备46个常用语种的处理能力,覆盖多个应用场景。

2018年-2021年,传神语联的营收分别为3.55亿元、3.76亿元、2.79亿元、3.31亿元,归母净利润分别为2572.83万元、2348.19万元、-4227.12万元和-930.50万元。2020年,传神语联的营业收入同比骤降25.80%,公司也由盈转亏,自2015年以来首次出现亏损。

传神语联在招股书中表示,以兼职译员为主的人力资源是公司生产经营的核心要素,人力资源成本是公司营业成本的重要组成部分。报告期内,其营业成本中人工成本占比分别为91.01%、86.31%和85.29%,保持较高比例。

公开信息显示,这已是传神语联第二次撤回科创板上市申请。传神语联曾于2019年向科创板递交上市申请,但在2020年9月撤回。2021年5月19日,传神语联再度向科创板递交招股书并获得受理,并于此后经历了三轮问询,但依旧未走到上会阶段。

冲刺科创板期间,传神语联在新三板变更停牌事项,停牌前股价收报16.63元/股。2022年7月6日复牌,复牌后股价最低跌至3.90元/股,跌幅达76.55%;暂报5.30元/股,总市值6.59亿元,市值蒸发约14亿元。

深交所官网7月4日披露的信息显示,美庐生物保荐人东方证券承销保荐向深交所提交了撤回IPO上市申请的文件,深交所决定终止对美庐生物在创业板发行上市的审核。

据招股书介绍,美庐生物主要从事婴幼儿配方乳粉、调制乳粉及其他营养品、特殊医学用途配方食品的生产和销售,主要产品包括婴幼儿配方乳粉、调制乳粉和特医食品,旗下包括品牌“美庐”、“爱优若特”等。

2019年-2021年,美庐生物分别实现营业收入3.56亿元、3.74亿元、3.85亿元,实现归母净利润分别为8265.38万元、8749.84万元、9557.81万元。整体来看,公司盈利增长速度非常迟缓且近年还有下降的趋势。

美庐生物的上市之路同样一波三折。2020年美庐生物曾申请主板上市,但迟迟没有进展后,又在2021年初终止主板IPO进程,转投创业板。

转板后的美庐生物计划募资约3.83亿元,其中过半募资比例将被用于“新建年产1万吨婴配方、乳粉及加油乳清配料粉生产线”。值得一提的是,近年美庐生物的产能利用率始终不够饱和,报告期内公司产能利用率分别为66.29%、70.84%和70.15%。

(三)

10家企业拿到上市批文

成都趣睡科技注册生效,靠小米平台营收占70%

上周,共有10家企业拿到上市批文,其中2家主板企业被核准首发,8家注册制企业注册成功。中金公司、海通证券、中信证券分别斩获其中的两家。

主板方面,鼎际得、农心作物2家企业被核准首发。

其中,鼎际得已发布首次公开发行股票招股意向书,公司本次公开发行3336.67万股,占发行后总股本比例的25%。本次发行的初步询价日期为2022年7月13日,网上、网下申购日期为2022年7月19日。

鼎际得是国内少数同时具备高分子材料高效能催化剂和化学助剂产品的专业提供商,产品广泛应用于塑料等高分子材料。公司与主要客户保持长期稳定的合作关系,客户覆盖中石油、中石化、中海油、国家能源集团、延长石油、中煤集团等大型国企或上市公司。2019年-2021年,鼎际得净利润分别为1.05亿元、1.03亿元、1.32亿元。公司预计2022年1-6月净利润约为7008.25万-7745.96万元,较2021年1-6月增长21.05%-33.79%。

科创板方面,麦澜德、奥浦迈、盟科药业、德科立光4家企业注册生效。

其中,今年3月25日首发过会的盟科药业是一家以治疗感染性疾病为核心,拥有全球自主知识产权和国际竞争力的创新药企业。其拟募资12.5亿元,保荐机构为中金公司。虽然成立将满10年,但盟科药业尚未形成自身“造血”能力。招股书显示,2019年-2021年(报告期),盟科药业分别实现营业收入0.00元、0.00元和766.00万元;因前期研发投入较大,报告期内,盟科药业归母净利润分别为-1.15亿元、-8632.72万元和2.26亿元。(详情请猛戳:《盟科药业仅一款产品商业化,两年半零进账,估值却超40亿》

盟科药业表示,截至报告期末,公司尚未盈利且存在累计未弥补亏损,主要原因系报告期内除康替唑胺已取得药品注册证书启动商业化外,公司其他产品仍处于产品研发阶段,研发支出较大,且报告期内存在股份支付费用亦对公司亏损造成了一定影响。未来一段时间,公司将存在累计未弥补亏损及持续亏损风险。

创业板方面,趣睡科技、金禄电子、新巨丰、易点天下4家企业注册生效。

其中,去年7月15日就已过会的趣睡科技主营业务为高品质易安装家具、家纺等家居产品的研发、设计、生产与销售。招股书显示,2018年-2020年,公司分别实现营业收入4.80亿元、5.52亿元、4.79亿元,对应净利润分别为4387万元、7392.98万元、6787.95万元。报告期内,趣睡科技的线上销售收入占比分别为98.65%、99.09%、97.87%。其中,趣睡科技在小米平台实现的营收最高,但近年来通过小米平台实现的销售占比在逐年递减。2018年-2020年,趣睡科技在小米系列平台的主营业务收入分别占当期主营业务收入的比例分别为79.81%、75.56%、68.2%。可见,趣睡科技对小米平台依赖比较严重。(详情请猛戳:《趣睡科技IPO过会,靠小米平台营收占70%》

事实上,趣睡科技早就与小米平台深度“绑定”。天眼查APP显示,趣睡科技成立于2014年10月22日,注册资本3000万元,法人代表、董事长为李勇。大股东中,除了李勇持股32.66%外,雷军旗下的投资基金“苏州工业园区顺为科技创业投资合伙企业(有限合伙)”、“天津金米投资合伙企业(有限合伙)”分别持股10.21%、1.80%,位列位列第二、第十七大股东;京东旗下的“京东数字科技控股股份有限公司(京东数科)”则持股2.47%,位列第九大股东。

(四)

13家企业本周迎来上会

箭牌家居拟募资18.09亿元,存短期偿债风险

本周,将有13家企业将迎来上会,其中主板2家、科创板3家、创业板8家。中信证券参与了其中的3家。

主板方面,上好信息、箭牌家居2家企业迎来上会。

其中,箭牌家居生产产品品类范围覆盖卫生陶瓷、龙头五金、浴室家具、瓷砖、浴缸浴房、定制橱衣柜等全系列家居产品。其拟募资18.09亿元,保荐机构为中信证券。2018年-2020年及2021年上半年,箭牌家居营业收入分别为68.10亿元、66.58亿元、65.02亿元和33.3亿元,归母净利润分别为1.97亿元、5.56亿元、5.89亿元和1.58亿元。箭牌家居提示称,公司存在存货跌价的风险。报告期各期末,公司存货账面价值分别为13.85亿元、13.59亿元、11.27亿元和13.22亿元,占公司总资产比例分别为20.29%、20.30%、15.38%和18.20%。此外,箭牌家居存在短期偿债的风险。报告期各期末,公司流动比率与速动比率低于同行业可比上市公司平均水平,资产负债率高于同行业可比上市公司平均水平,公司短期偿债能力低于同行业可比上市公司平均水平。(详情请见链接:《箭牌家居估值一年增42亿,多个生产基地关停裁员》

科创板方面,安芯电子、北京通美、源杰科技3家企业迎来上会。

其中,安芯电子主营业务为功率半导体芯片、功率器件和半导体关键材料膜状扩散源的设计制造与销售。其拟募资3.95亿元,保荐机构为国元证券。2019年-2021年,安芯电子营业收入分别为1.78亿元、2.57亿元、4.08亿元,归母净利润分别为350.54万元、4540.97万元、1.05亿元。安芯电子提示称,公司存在应收账款风险。报告期各期末,公司应收账款账面余额分别为7674.38万、1.18亿元、1.46亿元,占各期营业收入的比例分别为43.12%、43.44%和35.83%。此外,公司存在诉讼风险。截至招股书签署日,公司存在两起由竞争对手提起的专利权属诉讼,一审法院判决均已驳回对方诉讼请求,对方不服一审判决已向最高人民法院提起上诉。(详情请猛戳:《安芯电子科创成色遭质疑,实控人因专利纠纷被老东家告上法庭》

创业板方面,新莱福、同星科技、万香科技、展新股份、英科新创、绿通科技、威士顿、恒勃股份8家企业迎来上会。

其中,英科新创是一家专业从事体外诊断产品的研发、生产和销售的高新技术企业。2019年-2021年,英科新创营业收入分别为5.97亿元、5.32亿元、6.06亿元,归母净利润分别为1.50亿元、1.18亿元、1.18亿元。英科新创提示称,公司存在毛利率下降的风险。公司主营业务收入主要来自体外诊断试剂的销售,报告期内,公司综合毛利率分别为64.01%、61.74%和57.28%,剔除运费后的综合毛利率分别为64.01%、64.38%和60.00%,2021年度较同期下降4.38%。

(五)

7只新股本周启动申购

隆达股份发行市盈率达343.5倍,仍受追捧

进入7月,A股再度显露出调整的迹象,新股上市也在上周再现首日破发。7月8日,思科瑞和元道通信两只新股上市,双双首日破发。

尽管如此,新股“赚钱效应”仍然存在。根据发行安排,本周将有7只新股申购,其中主板3只、科创板3只、创业板1只。

截至红星资本局发稿,本周网上发行新股已有2家披露发行价。其中,科创板新股隆达股份披露发行价为39.08元,发行市盈率为343.5倍,高于行业最近一个月平均动态市盈率21.12倍;另一科创板新股国博电子发行价为70.88元,发行市盈率为80.78倍,高于行业最近一个月平均动态市盈率27.28倍。

高发行市盈率下,隆达股份实现超募,公司原计划募资10亿元,实际募资总额达24.12亿元,募资分别运用于新增年产1万吨航空级高温合金的技术改造项目、新建研发中心项目、补充流动资金。

获得机构追捧高价发行的隆达股份主要从事合金材料的研发、生产和销售。业绩方面,2019年-2021年,隆达股份营业收入分别为5.66亿元、5.4亿元、7.26亿元,净利润分别为-2234.82万元、3474.04万元、7020.81万元。同时,隆达股份预计2022年上半年受益于高温合金销售收入同比大幅增长,可实现净利润5000万元-6000万元,同比增长167.09%-220.50%。

值得注意的是,除隆达股份外,本周还有多家军工行业新股启动打新。

7月11日启动打新的科创板新股国博电子,产品主要包括有源相控阵T/R组件、砷化镓基站射频集成电路等,其中有源相控阵T/R组件主要应用于军工电子中的军用雷达领域,射频集成电路主要应用于通信领域。T/R组件产品和射频集成电路产品属于模拟集成电路分类下的专用模拟集成电路和信号链集成电路。

业绩方面,国博电子2019年-2021年营业收入分别为22.25亿元、22.12亿元、25.09亿元,净利润分别为3.67亿元、3.08亿元、3.68亿元。同时,国博电子预计今年上半年实现净利润2.37亿-2.72亿元,同比增长23.01%-41.39%。

另一家涉及军工行业的新股是7月15日启动打新的西测测试。西测测试是一家从事军用装备和民用飞机产品检验检测的第三方检验检测服务机构,是工信部第二批“专精特新”小巨人企业,主要客户包括航空工业、中国航天、中国电科、兵器工业集团、中国航发、中船重工等大型军工集团下属子公司及科研院所。

业绩方面,西侧测试2019年-2021年主营业务收入分别1.65亿元、2.02亿元、2.46亿元,净利润分别为3335.77万元、4972.34万元、6701.55万元。

红星新闻综合报道 责编 任志江

编辑 杨程

(下载红星新闻,报料有奖!)

版权声明:本站所有文章皆是来自互联网,如内容侵权可以联系我们( 微信:bisheco )删除!

相关推荐

友情链接
币圈社群欧易官网